<b>Bijsluiter</b>. De hyperlink naar het originele document werkt niet meer. Daarom laat Woogle de tekst zien die in dat document stond. Deze tekst kan vreemde foutieve woorden of zinnen bevatten en de opmaak kan verdwenen of veranderd zijn. Dit komt door het zwartlakken van vertrouwelijke informatie of doordat de tekst niet digitaal beschikbaar was en dus ingescand en vervolgens via OCR weer ingelezen is. Voor het originele document, neem contact op met de Woo-contactpersoon van het bestuursorgaan.<br><br>====================================================================== Pagina 1 ======================================================================

<pre>                                                                                               Notitie NL BV’s 2015.4
      Verhuld        Vermogen project 1218,            3LPC    Luxemburg constructies
      Van:
                 |      5.1.2e
                                    (CCB)
      Aan:
               |        5.1.2e
                                    | (VV)
      Datum: 4 augustus 2020
      1.      Inleiding
      Vanaf 2016 zijn, onder de naam 3LPC, vennootschappen in onderzoek genomen die onderdeel zijn
      van een constructie van emigratie en zetelverplaatsing met als doel om de Nederlandse
      belastingheffing over de winstreserves (DB en IB-box 2) en jaarwinst (VPB) te ontwijken. Daarbij zijn
      met name naar Malta verplaatste BV’s onder de loep genomen. Vanwege de positieve ervaringen bij
      de aanpak van drielandenpuntconstructies is besloten om een nieuwe 3LPC in onderzoek te nemen:
      de combinatie van emigratie naar Zwitserland en zetelverplaatsing naar Luxemburg. In dat kader is
      een selectie gemaakt van 24 dossiers die onder de naam 3LPC Luxemburg zullen worden behandeld
      door team VhV. In dit memo wordt kort de problematiek en aanpak geschetst voor 3LPC Luxemburg.
      In essentie zien     drielandenpuntconstructies   er schematisch als  volgt uit:
                                                       ais
                                              land <        NL
      Voor   drielandenpuntconstructies komt slechts een beperkt aantal landen in aanmerking als
      vestigingsland van de BV (land Y in het schema hierboven): er moet sprake zijn van een
      belastingverdrag met Nederland (met een artikel 10 lid 5 OESO-conforme verdragsbepaling) en van
      een jurisdictie met interessante offshore-aspecten (zoals lage en/of deels omzeilbare winstbelasting
      en afwezigheid van effectieve heffing van dividendbelasting). Bijvoorbeeld Malta, Singapore en
      Luxemburg voldoen aan die voorwaarden.
      Cruciaal     voor  het al dan niet slagen van de constructie is dat woon- en vestigingsplaats niet slechts
      formeel, maar ook materieel zijn gelegen in de beweerde landen. Het verplaatsen van de bestuurlijke
      zetel lijkt op het oog eenvoudig omdat trustkantoren het domicili€ren van vennootschappen kunnen
      verzorgen. Uit de praktijk en recente jurisprudentie blijkt dat trust-kantoren in veel gevallen niet
      feitelijk leiding geven, maar slechts een faciliterende rol spelen in het internationale verkeer en
      voornamelijk administratieve en uitvoerende taken vervullen. De kernbeslissingen worden vaak
      elders door anderen genomen. Dit gegeven vormt de achilleshiel          van  deze constructies, die formeel-
      juridisch op het eerste gezicht vaak in orde zijn."
      1
        Zie: Gerechtshof Den Haag 19 februari 2020, ECLI:NL:GHDHA:2020:281     en Gerechtshof ’s-Hertogenbosch
      13 maart 2020, ECLI:NL:GHSHE:2020:969.
10018                                                    2024-176
</pre>

====================================================================== Einde pagina 1 =================================================================

<br><br>====================================================================== Pagina 2 ======================================================================

<pre>      2.      Heffingsmogelijkheden
      2.1.    Nationaal Nederlands     belastingrecht
      De wetgever heeft in 1997     een  conserverende  aanslag (CA) ingevoerd in een poging om bij emigratie
      de heffing over de Nederlandse aanmerkelijkbelangclaim veilig te stellen. Vanaf 20 september 2015
      is de CA aanmerkelijk aangescherpt door het afschaffen van de kwijtscheldingsfaciliteit en naar rato
      invordering van de CA bij winstuitdelingen. Naast de CA is er de reguliere behandeling van de na
      zetelverplaatsing daadwerkelijk vioeiende dividenduitkeringen. Feitelijk geéffectueerde
      dividenduitkeringen blijven ook na een CA in principe gewoon op reguliere wijze belastbaar. Ten
      aanzien van naar Nederlands recht opgerichte vennootschappen helpen de vestigingsplaatsficties in
      de vennootschapsbelasting (art. 2, lid 4, Wet Vpb) en de dividendbelasting (art. 1, lid 3, Wet Db) zeer
      bij het vaststellen dat er sprake is van heffingsbevoegdheid. Kortom: naar nationaal Nederlands
      belastingrecht kan Nederland heffen over de dividenduitkeringen, hetzij via de inkomstenbelasting
      (25%), hetzij via de dividendbelasting (15%).
      2.2.    Internationaal Nederlands    belastingrecht
      Het internationale    belastingrecht gaat niet over heffingsbevoegdheid, maar over de vraag of
      nationaal toegemeten heffingsbevoegdheid inderdaad onverkort mag worden toegepast. Indien de
      woonplaats van de dividendgenieter en/of de vestigingsplaats van de dividend-uitkerende
      vennootschap in het buitenland aannemelijk is, dan slinken de nationale heffingsmogelijkheden
      aanzienlijk. Onderscheiden moet daarbij worden tussen het belastingverdrag met het woonland van
      de dividendgenieter (Land X) enerzijds en het belastingverdrag met het vestigingsland van de
      dividendbetaler anderzijds (Land Y). Beide belastingverdragen werken overigens deels op elkaar in.
      Uit beide belastingverdragen moeten nauwkeurig alle heffingsrecht-beperkende bepalingen worden
      geinventariseerd.
      Een eerste   heffingsbeperking: indien de dividend-uitkerende vennootschap de toepasselijkheid van
      een  regeling van hogere rangorde kan inroepen (waarvoor de bewijslast in principe op
      belastingplichtige rust), dan moet Nederland (onder meer) terugtreden door buiten de
      heffingsgrondslag (vennootschapsbelasting) te laten de exclusief aan het andere land ter heffing
      toegewezen winstbestanddelen (BNB 1994/163 “lerse verliezen”). In het drielandenpunt-arrest (BNB
      2001/295) bleek dit leerstuk voor Nederland niet alleen prohibitief voor de heffing van
      vennootschapsbelasting, maar 660k voor zijn heffingsrecht ten aanzien van de uitgekeerde
      dividenden. In die casus belemmerde art. 10 van het belastingverdrag met Belgié de Nederlandse
      bronstaatheffing, nu de uitkerende vennootschap ingevolge dat artikel geen inwoner was van
      Nederland, aangezien op grond van het belastingregeling met de Antillen de vennootschap in
      Nederland niet “full tax liable” was.
      Een tweede     heffingsbeperking: indien de dividend-uitkerende vennootschap een beroep kan doen        op
      een  art. 10 lid 5 Oeso-Modelverdrag conform artikel in het belastingverdrag met land Y, dan —zo
      leert ons  BNB   1992/379 (“Jerse dual resident’) geldt dit als een te respecteren “verbod op
                                                        —
      extraterritoriale heffing over dividenden”.
      2.3.    Kansen
      Een kritische   beoordeling van de werking van (de successievelijke) regelingen van hogere rangorde
      laat zien, dat  er in een aantal gevallen een stokje gestoken kan worden voor de opgezette tax-
      planning: indien mocht blijken dat de dividend-uitkerende vennootschap niet feitelijk geleid wordt
      vanuit land Y, dan is het verbod op extraterritoriale heffing over dividenden niet van toepassing. Ook
      is er anders dan in de casus van het drielandenpunt-arrest dan geen sprake meer van een inbreuk
            -                                                         -
      op de (door het belastingverdrag met land X eventueel vereiste) “full tax liability” in Nederland.
      Van  belang   is nog te onderkennen, dat de bewijslast hier uiteindelijk op belanghebbende      rust.
      Bovendien kan worden       gemeld dat de jurisprudentie  ten aanzien van feitelijke leiding van  in tax
10018                                                 2024-176
</pre>

====================================================================== Einde pagina 2 =================================================================

<br><br>====================================================================== Pagina 3 ======================================================================

<pre>      havens door trustdirecties bestierde entiteiten      voor  de belastingdienst inmiddels dermate positief
      uitvalt, dat procedures op dit punt in principe     met vertrouwen     tegemoet kunnen worden gezien
      (zonder deze overigens       te willen onderschatten).
      3.      Zetelverplaatsing Luxemburg in combinatie met emigratie naar Zwitserland
      Er is inmiddels een    lijst opgesteld van 24 naar Luxemburg verplaatste vennootschappen met naar
      Zwitserland geémigreerde aandeelhouders. Deze dossiers moeten verder worden opgewerkt om te
      bezien in hoeverre een concreet heffingsbelang aanwezig is aan de hand van de volgende
      aandachtpunten:
      Concrete fiscale    aandachtspunten
      1) vennootschapbelasting (over exploitatieresultaat BV)
      recht op   vrijstelling? beoordeling plaats van werkelijke leiding    i.v.m. art. 4 DBV Luxemburg
      2) dividendbelasting
      openlijke of verkapte winstuitdelingen?       15%  heffing -
                                                                   tenzij  DBV met ZW dat verbiedt
      3) inkomstenbelasting
      3.1. conserverende aanlag opgelegd en nog openstaand?: inbaar? (bij             > 89% winstuitkeringen)
      3.2. woonplaats (emigratie) inderdaad correct? Zo niet:        -
                                                                         25% heffing  over box 2 inkomen
                                                                       -
                                                                         wereldinkomen (0.a. gebr. loon etc)!!
      3.3.  plaats werkelijke leiding BV niet Luxemburg + buitenlandse belastingplicht
      (art. 7.5 IB 2001): (mogelijk) 25% heffing over box 2 inkomen
      Zie  bijgevoegde ‘3LPC praktische checklist’ voor aandachtpunten bij het behandelen van de dossiers.
      Zie  bijgevoegde ‘Eerste standaardbrief’ als hulpmiddel voor de inventarisatie van het heffingsbelang.
10018                                                   2024-176
</pre>

====================================================================== Einde pagina 3 =================================================================

<br><br>====================================================================== Pagina 4 ======================================================================

<pre>      Bijlage  1
      Aan BV
      adressering Luxemburg (adres      uit BvR,  gecheckt   met  KvK)
      t.a.v. directie
      Geachte heer, mevrouw,
      Deze brief is  aan u  gericht in uw hoedanigheid     van  bestuurder van bovengenoemde vennootschap.
      De  vennootschap is in het verleden opgericht naar Nederlands recht en wordt om die reden
      aangemerkt als te zijn gevestigd in Nederland (zie artikel 2 lid 4 Wet vennootschapsbelasting 1969 en
      artikel 1 lid 3 Wet dividendbelasting 1965). De vennootschap dient om die reden in Nederland
      aangifte te doen (vgl. Besluit van de staatssecretaris van financién “Diverse fiscale gevolgen van
      zetelverplaatsing van een naar Nederlands recht opgericht lichaam”, van 5 februari 2018 nr. 2018-
      5551 alsmede het arrest van de Hoge Raad onder BNB 1998/350). Onder omstandigheden kan er
      sprake zijn van een effectieve belastingplicht in Nederland. Indien sprake is van een mogelijk
      Nederlands heffingsbelang, bent u op grond van art. 47 lid 1 en/of art. 53 lid 1 Algemene wet inzake
      Rijksbelastingen gehouden om mij de gevraagde gegevens en inlichtingen te verstrekken.
      Teneinde te kunnen vaststellen of      er ten aanzien van de    onderhavige vennootschap inderdaad   een
      Nederlandse     heffing toepasselijk is, verzoek ik  u mij de navolgende gegevens te verstrekken:
      1) de (uitgebreide) jaarrekeningen van de vennootschap over de jaren.... t/m....;
      2) de bij de Luxemburgse belastingdienst ingediende aangiften over de jaren... t/m...;
      3) de door de Luxemburgse belastingdienst opgelegde aanslagen over de jaren... t/m......;
      4) de betalingsbewijzen van de onder 2 bedoelde aanslagen;
      5) een gespecificeerd overzicht van de dividenduitkeringen over de jaren... t/m....; en
      6) een gespecificeerd overzicht van de achtereenvolgende aandeelhouders van de vennootschap
      (naam, adres en aandelenbelang)
      Ik verzoek   u mij de gegeven te verstrekken     uiterlijk binnen 4 weken na datum   dagtekening van deze
      brief. U kunt   uw antwoorden sturen      naar het adres zoals dat is vermeld in het briefhoofd.
      Hoogachtend,
      namens    de inspecteur,
10018                                                    2024-176
</pre>

====================================================================== Einde pagina 4 =================================================================

<br><br>====================================================================== Pagina 5 ======================================================================

<pre>      Bijlage 2. praktische checklist BV's
                 #inventariseer of de post in       behandeling     is (geweest) bij    een   collega (vso's gesloten      / toezeggingen gedaan?)
                 # blokkeer   post  voor  geautomatiserde afdoening
                 # maak een concernschema
                 # marginale check: formaliteiten vestigingplaats           voldoende?       (4 lid 1  BVM)]] (uitschrijving hier, inschrijving, aanslagen, verklaring)
      vpb        # erbij nemen vpb aangiften in ABS ((2011 e.v.))                    # nihil aangiften? (met zicht & vrijstelling onder rubriek vrijgestelde winstbestandd.) (of met overal enkel 0)                             Zo ja, geaccepteerd?
                                                                                     # mate waarin      vrijstelling  is  geclaimd (voor gehele resultaat?)       of (nog bronnen in NL,   bijv.  OZ NL)
                                                                                                                                                                                                                     # is vereiste aangifte gedaan?
                 # beoordeling_belastingplicht Luxemburg
                             # betaalde belasting in Luxemburg?                      bedrag winst:                bedrag Luxemburgse belasting:
                             #in kaart               aard winstbestandd.                                         divid                            winst:
                                          brengen                                    rente:                              (inkomend):      — vervr
                                                                                                                                                                                 royalties:               overige:
                                                                                                                  portfolio:                waarderingswinst:                                             (zo mogelijk specificeren)
                                                                                                                 deelnemings:
                          >   per saldo correctie op      (impliciet) geclaimde vrijstelling
                 # beoordeling werkelijke leiding                                                  ((checklist vestigingsplaats))                        #hiertoe opvragen     (47 Awr):      —# indien geen verstrekking: informatiebeschikking
                             #
                                trustkantoor:                                                      #in kaart    brengen     activa  en activiteiten                   # administratie
                             #  belastingadviseur:                                                 # key   decisions                                                  # mn emailbestanden
                             #  woonplaats (land) AH: welk?                                        # wie
                                                                                                   # waar
                 #noteer omvang winstreserves verschillende              jaren (for recording purposes)
                 # bij correcties:  globaal   beoordelen of     jaarwinstbepaling       i.o.m. Nederlandse maatstaven            (gkg) is geschied.  Bal  i.p. leggen bij adviseur.
                 # conclusie   inwonerschap Malta volgens 4,           1 BVL  valdoende?; volgens 4,4 BVL voldoende?
                 # conclusie t.a.v.  heffingsbelemmeringen BVL voor heffing vpb maar MET NAME OOK DIV/IB
                 [[# indien AH   = BV in NL: is   deelnemingsvrijstelling bij deze AH-BV toepasselijk? ((niet indien ter belegging                   > KG DVS     +
                                                                                                                                                                    signaal tbv regeling AH-BV)]]
      div bel    # dividenduitkeringen plaatgevonden? Beantwoording inventarisatievraag globaal                           checken
                 # globaal toetsen op evt. gevolgen voor inning CA ((> 89% WR emi-datum))
                 # evt. in het oog springende verkapte winstuitd.?
                             # woonland AHs        (ivm  evt. toepasselijke belastingverdragen):            welk?              #  10,2 oeso-conf?
                                                                                                                               # bevat   verdrag  voorschrift   heffingswijze? Bijv. bronheffing (o.a. CH-oud, BRK)
                             # bevat   verdrag    met Lux    heffingsbelemmering?          Niet indien WL buiten         Luxemburg
      IH         # woonpl   Nederland:                   # woonruimte in Nederland?
                                                         # sociale en economische banden met Nederland?
                                                         # bezit en evt. inkomsten aangegeven             (box 2)?
                                                         # fictief rendement      bij belegg.? (4.13 1B)
                 # woonpl   buitenland:    (welk?)    —_ ((heffingsbelemmeringen in kaart brengen,               zie ook   hierboven))
                             # conserverende       aanslag (CA)
                                           # opgelegd? Nog openstaand? Verjaring gestuit?
                                           # reden voor inning? (i.o.m. ontvanger)
                              [[# evt. btl. bel. pl. (art. 7.5 IB e.v.)]]
                 # woonplaats buitenland oogt discutabel?
                             #z0ja      >                                                          (checklist woonplaats))
                             # wereldinkomen in kaart         brengen
                             #zo neen: IGU naar Btl        fiscus ((via platform))
      inning     #indien   aanmerkelijke heffingen        te verwachten     zijn:
                             # niet zonder meer uitstel        betaling verlenen bij indiening bezwaarschrift etc
                             # inventarisatie inningsmogelijkheden t.a.v. belastingschuldige
                                           #in NL                      (denk aan deelnemingen, debiteuren, OZ, andere activa)
                                           #in EU                      (breng zo mogelijk in kaart waar bankrekeningen en portfolio fysiek wordt aangehouden)
                                           # in verdragslanden
                             # in overleg treden met ontvanger
10018                                                                                                                                                               2024-176
</pre>

====================================================================== Einde pagina 5 =================================================================

<br><br>